طرحت مجموعة سوفت بنك (SoftBank Group) اليابانية سندات بقيمة 10 مليارات دولار ومليار يورو (1.15 مليار دولار) لتمويل استثمارها في شركة أوبن إيه آي (OpenAI)، وفقًا لوثيقة شروط الصفقة اطلعت عليها رويترز.
وتتوزع السندات المقومة بالدولار على آجال استحقاق تبلغ 3.5 و5.5 و7.5 سنوات، بينما تنقسم السندات المقومة باليورو إلى شريحتين بأجل 4 و6 سنوات.
أكبر إصدار سندات لشركة غير مالية في آسيا واليابان
من المتوقع أن يصبح الإصدار، إذا اكتمل بالحجم المستهدف، أكبر صفقة سندات لشركة غير مالية في منطقة آسيا والمحيط الهادئ واليابان على الإطلاق، متجاوزًا إصدار شركة 7-Eleven البالغ 10.93 مليار دولار في يناير 2021، بحسب بيانات LSEG.
كما سيأتي الإصدار ضمن أكبر 20 صفقة سندات لشركات على مستوى العالم منذ بداية العام، وفقًا لبيانات Dealogic.
وتعتزم سوفت بنك استخدام حصيلة الإصدار لتمويل دفعة بقيمة 10 مليارات دولار تمثل الشريحة الثالثة من استثمارها الإضافي في أوبن إيه آي، والتي من المتوقع إتمامها في الأول من أكتوبر/تشرين الأول، إلى جانب استخدام جزء من الحصيلة لأغراض عامة للشركة.
وكانت سوفت بنك قد حصلت في وقت سابق على تسهيل ائتماني مرحلي بقيمة 10 مليارات دولار لتمويل استثمارها في أوبن إيه آي، على أن يحل إصدار السندات محل هذا التمويل، وفقًا لوثيقة شروط الصفقة التي نشرتها رويترز.
تتولى سيتي غروب إدارة الإصدار الرئيسي للسندات المقومة بالدولار، بينما يتولى جيه بي مورغان إدارة الإصدار المقوم باليورو.
وتشارك سيتي غروب وغولدمان ساكس وجيه بي مورغان ومورغان ستانلي كمنسقين عالميين مشتركين لإصدار الدولار، بينما يشارك جيه بي مورغان ودويتشه بنك وغولدمان ساكس في الدور نفسه لإصدار اليورو.
ومن المتوقع تسعير السندات في 24 سبتمبر/أيلول، على أن تتم تسوية الإصدار في 29 من الشهر نفسه.
استثمارات ضخمة
منحت وكالة فيتش للتصنيف الائتماني السندات المقترحة تصنيف BB+، وقالت إن ديون سوفت بنك سترتفع مع تمويلها لاستثمارات ملتزمة بها، لكنها تتوقع في الوقت نفسه احتفاظ المجموعة بمستويات سيولة كافية وقدرتها على الوصول إلى أسواق رأس المال.
بدأت سوفت بنك استثماراتها في أوبن إيه آي في سبتمبر 2024، وبلغ إجمالي استثماراتها عبر صندوق سوفت بنك فيجن 2 نحو 34.6 مليار دولار حتى نهاية مارس/آذار 2026.
وفي فبراير/شباط 2026، اتفقت المجموعة على استثمار 30 مليار دولار إضافية في أوبن إيه آي على ثلاث دفعات، بقيمة 10 مليارات دولار لكل دفعة، على أن تكتمل الدفعة الثالثة في الأول من أكتوبر/تشرين الأول المقبل، لترتفع استثمارات سوفت بنك التراكمية في الشركة إلى 64.6 مليار دولار، وفقًا لبيانات المجموعة اليابانية.
